SE FORMER AU CAPITAL-INVESTISSEMENT - Catalogue 2018 - Stratexio

 
SE FORMER AU CAPITAL-INVESTISSEMENT - Catalogue 2018 - Stratexio
Catalogue 2018

        SE FORMER
        AU CAPITAL-
        INVESTISSEMENT

        M&A ET                     JURIDIQUE            EFFICACITÉ
                         FINANCE
CAPITAL-INVESTISSEMENT              ET FISCAL          PERSONNELLE
SE FORMER AU CAPITAL-INVESTISSEMENT - Catalogue 2018 - Stratexio
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Catalogue 2018
de l’Académie
France Invest

SE FORMER
AU CAPITAL-
INVESTISSEMENT
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2   SOMMAIRE

    Professionnels                                                     4        Fonds de capital-investissement FCPR/ FCPI/FIP/
                                                                                Professionnel/Spécialisé : perfectionnement           31
    Entreprises                                                        6
                                                                                Management Package                                    32
    L’Académie France Invest                                          10
                                                                                L’ESG : comment en faire un facteur
                                                                                de performance                                        33

                                                                                Suivi des participations : contrôle des situations
                                                                                de sous-performance                                   34
                          M&A ET CAPITAL-                                       Participations sous-performantes :
                          INVESTISSEMENT                                        mécanismes de cession sécurisée                       35

                                                                                Véhicules étrangers de capital-investissement         36
    Capital-investissement : fondamentaux,
    techniques et pratiques                                       14-15
                                                                                Optimiser le reporting et la présentation
                                                                                de la performance des fonds                           37
    Capital-investissement pour Middle
    et Back Office : fondamentaux                                     16
                                                                                Protéger sa réputation contre les risques
                                                                                de blanchiment et corruption                          38
    Capital-investissement pour Middle
    et Back Office : perfectionnement                                 17
                                                                                Anticiper et gérer les contrôles de l’AMF             39
    L’essentiel du capital-investissement                             18

    L’essentiel du capital-innovation                                 19

    Aides et subventions : les connaître et les optimiser            20

    Financement de l’innovation                                       21
                                                                                                                     FINANCE
                                                                                Analyse financière pour le capital-investissement :
    Les points clés pour conduire une levée de fonds                  22
                                                                                principes et techniques                               42
    Internationalisation de vos participations :
                                                                                Analyse financière pour le build-up et le M&A         43
    comment créer de la valeur                                        23
                                                                                Due-diligences financières : méthodologie
    Fusions-acquisitions : les clés de la réussite                    24
                                                                                et outils                                             44
    Fiducie et financement d’acquisition                              25
                                                                                Pièges comptables dans les due-diligences
                                                                                financières : comment les éviter                      45
    Opérations de capital-transmission/LBO :
    fondamentaux                                                      26
                                                                                Valorisation des entreprises : fondamentaux           46
    Opérations de capital-transmission/LBO :
                                                                                Valorisation des entreprises : perfectionnement       47
    perfectionnement                                                  27
                                                                                Construire un business plan sur Excel :
    Titrisation et LBO                                                28
                                                                                méthodologie et mise en pratique                      48
    L’accompagnement opérationnel
                                                                                La gestion de trésorerie comme outil de création
    des participations                                                29
                                                                                de valeur pour l’entreprise                           49
    Fonds de capital-investissement FCPR/ FCPI/FIP/
                                                                                Finance pour non financiers : fondamentaux            50
    Professionnel/Spécialisé : fondamentaux                          30
                                                                                Finance pour non financiers : perfectionnement        51

    INCONTOURNABLE         NEW

    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
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3

                                 JURIDIQUE                                                CYCLES &
                                  ET FISCAL                                      MODULES EXPERTISE
Droits et responsabilité de l’administrateur               54         MODULES EXPERTISE
                                                                     Articulés autour de deux modules, ils permettent d’acquérir
Administrateurs : mettre en place                                    en 2 ou 3 jours une réelle expertise technique et opérationnelle.
une gouvernance créatrice de valeur                        55
                                                                     Expertise Administrateurs                                          74
Pactes d’actionnaires                                      56
                                                                     Expertise Analyse financière                                       74
Mécanismes de prix et garanties dans
les transactions M&A                                       57        Expertise Middle et Back Office du capital-
                                                                     investissement                                                     74
Pratique contractuelle de l’investisseur en capital        58
                                                                     Expertise Capital-transmission/LBO                                 74
Fiscalité appliquée au capital-investissement              59
                                                                     Expertise Due-diligences financières                               74
Droit des sociétés : maîtriser
les règles fondamentales                                   60        Expertise Fonds de capital-investissement
                                                                     FCPR/FCPI/ FIP/Professionnel/Spécialisé                            75
Le devoir de loyauté, une norme générale
de comportement ? (Réalités et perspectives)               61        Expertise Finance pour non financiers                              75

                                                                     Expertise Fusions-acquisitions                                     75

                                                                     Expertise Valorisation des entreprises                             75

                                                                      CYCLES
                             EFFICACITÉ                              Des parcours de formation professionnalisants de 5, 6, 7 ou
                                                                     9 jours, organisés en sessions de 1 ou 2 jours, pour acquérir et
                          PERSONNELLE                                valider des savoir-faire opérationnels

                                                                     Cycle Professionnel des fusions-acquisitions                       76
Assistant(e)s : performer dans vos relations
et votre organisation                                 64-65          Cycle Chargé d’affaires capital-investissement                     77
Chargés d’affaires : les techniques de négociation         66        Cycle Chargé d’affaires capital-innovation/risque                  78
Chargés d’affaires : renforcer son pouvoir                           Cycle Chargé d’affaires capital-développement                      79
d’influence                                                67
                                                                     Cycle Chargé d’affaires capital-transmission/LBO                   80
Managers : muscler ses prises de parole
et marketer ses présentations                              68

Managers : fédérer son équipe                              69

Managers Y : les clés pour mobiliser                                       LES OUTILS PRATIQUES
une équipe multigénérationnelle                            70
                                                                     Planning des formations                                            84

                                                                     Conditions générales de vente                                      87

                                                                     Bulletin d’inscription                                             88

                                                                     Sommaire alphabétique des formations                          89-90

INCONTOURNABLE      NEW

                                             C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
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4   PROFESSIONNELS

                   SE FORMER
             POUR PERFORMER

    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
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5

Pourquoi se former                                            l’ADN de l’Académie France Invest est de
                                                              permettre le développement des compétences
quand on est un excellent                                     des professionnels du capital-investissement,
professionnel ?                                               vous trouverez, dans notre catalogue formation,
                                                              toutes les ressources nécessaires pour maîtriser
Vous nous dites parfois :                                     les bonnes pratiques.
« Me former ? J’ai réussi de très bonnes études,
je suis compétent, j’apprends tous les jours
sur le terrain et puis, de toute façon, je suis               I    rance Invest : de l’information à la formation,
                                                                  F
                                                                  une offre globale pour une adaptation
                                                                  permanente des professionnels aux évolutions
débordé… »
                                                                  du métier
Notre réponse :
La formation n’est jamais une perte de temps !
Au contraire, vous allez en gagner ! Junior ou
aguerri, en 1 ou 2 journées, vous aurez enrichi
vos savoir-faire de nouveaux concepts et de                   L’Académie France Invest :
de nouvelles techniques : bien plus rapide que                une équipe de 90 experts
l’apprentissage sur le terrain ! Et prendre du
recul sur vos pratiques, les confronter à d’autres            parmi les meilleurs de
méthodes, c’est l’assurance d’une pensée claire et            la place
d’une vision stratégique de votre activité.
                                                              Vous nous dites parfois :

I   Vous voulez gagner du temps ?
    Passez du temps à vous former !
                                                              « De nombreux organismes de formation font
                                                              appel à d’anciens professionnels. Et vous ? »

                                                              Notre réponse :
                                                              Feuilletez ce catalogue et regardez qui dispense
                                                              nos formations ! Au fil des années, nous avons
Pourquoi se former                                            constitué un partenariat avec les plus éminents
à France Invest ?                                             spécialistes de vos métiers, essentiellement
                                                              membres de France Invest. Avocats, juristes,
Vous nous dites parfois :                                     partners… ils sont en poste et ont choisi de
                                                              transmettre leur savoir et leur expérience.
« Je m’informe beaucoup, je suis au courant
                                                              Véritables militants de l’excellence, leur volonté
des évolutions du métier. »
                                                              de partager les bonnes pratiques est en ligne
Notre réponse :
                                                              droite avec l’ambition collective : doubler la taille
                                                              du capital-investissement français. Et comment
Vous informer c’est indispensable, mais vous                  atteindre ce but sans des professionnels aux
former l’est tout autant ! La formation vous                  compétences musclées ?
permettra de transformer en compétences les
informations que vous recevez.
S’informer, c’est se demander : « Quoi de
neuf ? ». Se former, c’est comprendre l’impact
                                                              I   Où, à part à France Invest, trouver la meilleure
                                                                  expertise en capital-investissement ?

des nouveautés techniques ou réglementaires
sur sa pratique et savoir les mettre en œuvre
dans sa pratique opérationnelle. Parce que

                                      C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
SE FORMER AU CAPITAL-INVESTISSEMENT - Catalogue 2018 - Stratexio
6   ENTREPRISES

                                                            ÉQUIPES BIEN
                                                            CROISSANCE

    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
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7

FORMÉES,
 ASSURÉE !
 La formation :                                                 Et si vous mesuriez le ROI
 un investissement,                                             de vos investissements
 pas une dépense !                                              en formation ?
 Vous nous dites parfois :                                      Vous nous dites parfois :
 « Les formations sont dorénavant moins                         « J’envoie des collaborateurs en formation
 remboursées pour les cadres de haut niveau,                    au coup par coup, selon les demandes qui me
 donc nous envoyons moins de collaborateurs en                  parviennent et s’il reste du budget. J’espère que
 formation. Et puis, la formation professionnelle               cela leur est utile ! »
 n’est plus une obligation fiscale. »
                                                                Notre réponse :
 Notre réponse :                                                Parce que la formation est un investissement
 Oui, les dernières évolutions législatives flèchent            stratégique, elle doit être pilotée… comme tout
 une bonne part des financements publics vers                   investissement ! Alors, pourquoi ne pas mesurer le
 les publics fragiles. Mais, si la formation n’est              ROI ? Comment faire ? L’Académie France Invest
 plus une obligation fiscale, elle est devenue une              peut vous aider à mettre en œuvre une politique
 obligation sociale : l’entreprise est responsable              de formation différenciée en quelques étapes
 du maintien et du développement des                            simples :
 compétences de ses salariés. Nous sommes
 passés d’une obligation de financer la formation               •	Vous identifiez les besoins en compétences de
 professionnelle à une obligation de former. À ce                  vos équipes. Par exemple, vous déterminez que
 titre, l’Entretien Professionnel qui recense tous                 tous les chargés d’affaires doivent maîtriser les
 les 2 ans les actions de formation suivies et à                   techniques de valorisation d’entreprise.
 suivre par chaque salarié est inscrit dans le Code             •	Nous définissons ensemble vos besoins en
 du Travail. Il est, avec l’entretien préalable au                 formation : Quelles formations pour quels
 licenciement, le seul entretien obligatoire.                      profils ?
 Mais, plus qu’une obligation, la formation de                  •	Nous construisons ensemble votre plan de
 vos équipes est un investissement dans votre                      formation en établissant une ingénierie
 compétitivité : former ses collaborateurs, c’est                  pédagogique et financière spécifique à vos
 lutter contre la concurrence et le turn-over, c’est               besoins.
 favoriser l’obtention de nouveaux marchés et donc
 la croissance de la structure. La formation, c’est             •	À l’issue des actions de formation, nous
 aussi plus d’innovation, de cohésion d’équipe.                    évaluons ensemble « à chaud » puis « à froid »
                                                                   les connaissances acquises et pérennisons les
 La formation est stratégique pour accompagner                     résultats par un dispositif de suivi (lien avec les
 les mutations économiques, et, vous le savez,                     formateurs pendant plusieurs mois, etc.).
 le capital-investissement est un univers qui évolue

                                                                I
 vite, très vite…                                                   Avec l’Académie France Invest, formez plus,
                                                                    mieux, rentablement !

 I    ous voulez investir dans la pérennité et
     V
     la performance économique de l’entreprise ?
     Investissez dans la formation de vos
     collaborateurs !

                                        C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
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8
    L’ACADÉMIE FRANCE
     L’EXPERTISE CAPITAL-
         L’Académie France Invest
         fête ses 20 ans !
         Depuis 1998, l’Académie France Invest –
         organisme de formation agréé –
         a accueilli près de 15 000 stagiaires !
         Une génération entière de professionnels
         du capital-investissement formés aux
         techniques métiers et aux bonnes
         pratiques !
         D’un catalogue de quelques
         formations à plus de 50 programmes
         dispensés deux fois par an, l’Académie
         France Invest a grandi avec vous, avec
         vos métiers.
         Aujourd’hui, l’Académie France Invest
         permet à l’ensemble des acteurs
         de développer toujours plus leurs
         compétences techniques ou
         transversales : que vous soyez débutant
         ou confirmé, analyste ou associé, front,
         middle ou back office, une équipe
         de 3 personnes vous est entièrement                                    Dites-nous qui vous êtes…
         dédiée et met en place une ingénierie
         pédagogique et financière sur-mesure                                   Un professionnel de la Finance ou du capital-
         quels que soient vos besoins.                                          investissement
                                                                                _ Aguerri ou débutant, vous souhaitez acquérir

         I   La solidité de l’expérience,
             la souplesse d’une structure agile !
                                                                                ou approfondir les fondamentaux et techniques
                                                                                indispensables à l’exercice de votre fonction ?

                                                                                Un professionnel du back office des sociétés/
                                                                                fonds de capital-investissement ou de leurs
                                                                                conseils
                                                                                _ Vous avez besoin de connaître les différents
                                                                                métiers de la Finance/capital-investissement et
                                                                                de maîtriser le vocabulaire et les processus des
                                                                                décisions d’investissement ?

                                                                                Un dirigeant, DAF, Directeur Financier, CFO
                                                                                d’une participation ou d’une entreprise qui va
                                                                                faire appel au capital-investissement
                                                                                _ Vous voulez comprendre les enjeux, techniques,
                                                                                process, outils des professionnels du capital-
                                                                                investissement qui vont vous accompagner ces
                                                                                prochaines années ?

    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
INVEST                                                                                                                                   9

INVESTISSEMENT
                                                                Vous voulez aller plus loin ?
                                                                Les Modules Expertise
                                                                Ils permettent un parcours de formation complet
                                                                autour d’une thématique M&A, financière ou
                                                                juridique.
                                                                Articulés autour de deux modules dont les
                                                                thématiques se complètent ou qui se découpent
                                                                en niveaux Fondamentaux et Perfectionnement,
                                                                ils permettent d’acquérir en 2 ou 3 jours une
                                                                réelle expertise technique et opérationnelle.

                                                                Les Cycles de formation
                                                                Parcours de formation professionnalisants de 5, 6,
                                                                7 ou 9 jours, organisés en sessions de 1 ou 2 jours
                                                                étalés sur un semestre, ils permettent d’acquérir
                                                                et de perfectionner des savoir-faire opérationnels.
                                                                5 thématiques :
                                                                • Cycle Professionnel des fusions-acquisitions
                                                                • Cycle Chargé d’affaires capital-investissement
                                                                • Cycle Chargé d’affaires capital-innovation/
 Nous aurons la solution                                          risque
 formation qui vous convient…                                   • Cycle Chargé d’affaires capital-développement
                                                                • Cycle Chargé d’affaires capital-transmission/
 Des programmes d’1/2, 1 ou 2 journées                            LBO
 répartis en 4 thèmes :
 • M&A & Capital-investissement
 • Finance
                                                                I   Le plus : Bénéficiez d’une remise commerciale
                                                                    sur le prix des formations à l’unité

 • Juridique & Fiscal
 • Efficacité personnelle                                       Nous pouvons aussi créer pour
 140 journées de formation
                                                                vous des Cycles personnalisés !
 opérationnelles et actualisées pour maîtriser                  Les Séminaires d’Actualité
 les techniques financières, fiscales et juridiques
                                                                Ces formations d’1/2 journée ou d’1 journée font
 des métiers de la finance et du capital-
                                                                le point sur des sujets techniques ou d’actualité
 investissement.
                                                                pour des stagiaires confirmés (présidents de
 Nos intervenants actualisent leurs programmes                  sociétés de gestion, directeurs de participations,
 en permanence et l’Académie France Invest crée                 avocats, experts-comptables…).
 chaque année de nouvelles formations.
                                                                Pour découvrir les prochains Séminaires
                                                                d’actualité, rendez-vous sur :
 I   Découvrez notre offre de plus
     de 50 programmes de formation !
                                                                www.franceinvest.eu

                                                                I   Coup de flash sur les dernières évolutions
                                                                    techniques et réglementaires !

                                        C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
10   L’ACADÉMIE FRANCE INVEST

            Quand l’Académie France Invest et
            HEC Executive Education s’allient…
            Parce que l’environnement du capital-investissement évolue très vite, parce que notre
            profession mérite des Associés qui soient de véritables leaders, l’Académie France Invest et
            HEC Executive Education ont créé un programme exclusif et sur-mesure : l’Executive Program
            Leadership en Private Equity.
            En 5 modules de 2 journées étalés sur 7 ou 8 mois, les Directeurs de Participations/
            d’Investissements et les Associés sauront :
              Prendre des décisions stratégiques créatrices de valeur
            •	
              Développer une vision prospective de son activité
            •	
              Renforcer son leadership et son habileté à endosser différentes postures (actionnaire
            •	
              actif, membre du board, conseil…)
              Détecter dans les évolutions de l’environnement des opportunités de croissance
            •	
              Convaincre et négocier dans des situations complexes, multiculturelles et fortement
            •	
              concurrentielles
              Identifier et développer le potentiel de ses collaborateurs et des équipes dirigeantes des
            •	
              participations

            Une formation d’excellence et unique pour inventer le capital-investissement de demain !

                                                        Une équipe entière à former ?
                                                        Nos experts se déplacent dans vos locaux (ou nous accueillons votre
                                                        équipe dans nos locaux). En amont, nous aurons étudié avec vous
                                                        si l’une des formations de notre catalogue vous convient, s’il faut
                                                        adapter le programme existant ou encore si votre besoin spécifique
                                                        nécessite la création d’un programme sur-mesure.
                                                        Les avantages :
                                                        •	
                                                          La prise en compte de votre contexte professionnel (secteur
                                                          d’activité, stratégie, utilisation des outils/documents de travail...).
                                                        •	Une confidentialité assurée sur l’activité de votre structure.
                                                        •	Un intérêt financier en formant plusieurs collaborateurs dans une
                                                           seule session.

                                                       I   Confiez-nous votre équipe, nous vous
                                                           la rendrons plus compétente !

     C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
11

Diagnostic des compétences
Nous vous proposons un accompagnement de 4 heures pour faire le
point sur votre projet professionnel, définir votre besoin de formation
et mettre en place un parcours pédagogique individualisé.

I   Un accompagnement personnalisé
    pour un dispositif de formation sur-mesure

                                      Financez vos formations France Invest
                                      jusqu’à 100 % !
                                      Pour que la formation des professionnels du capital-investissement
                                      reste possible à budget maîtrisé, l’Académie France Invest a conclu
                                      un accord avec OPCALIA permettant le financement de 15 de nos
                                      programmes de formation.
                                      Que vous soyez membre ou non de France Invest, adhérent ou
                                      non adhérent d’Opcalia, vous pouvez bénéficier de financements
                                      négociés pour vous.
                                      Opcalia : notre financeur partenaire

                                                                                                RENSEIGNEMENTS :
Besoin d’un Coaching ?
Vous avez besoin d’une approche sur-mesure et d’une souplesse                                       Céline BUANIC
d’organisation ?
                                                                                               Directrice de la Formation
Nous vous proposons des solutions personnalisées et des séances                                    Tél. : 01 47 20 62 67
de coaching sur votre lieu de travail ou à France Invest. Les rendez-
                                                                                              formation@franceinvest.eu
vous sont de 2 heures et programmés en fonction des contraintes
de votre agenda. Les coachs sont des intervenants France Invest
certifiés qui connaissent votre milieu professionnel. Ils utilisent des
process et outils efficients, reconnus et validés. Ils vous garantissent
la confidentialité des échanges.
Pour mobiliser et développer vos ressources personnelles (prise de
parole, conduite de réunion, management, relationnel d’affaires...)
dans vos contextes professionnels.

                                       C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
12
M&A
                                                                                   13

ET CAPITAL-

                                                                                   M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T
INVESTISSEMENT
Capital-investissement : fondamentaux, techniques et pratiques            14-15

Capital-investissement pour Middle et Back Office : fondamentaux16

Capital-investissement pour Middle et Back Office : perfectionnement17

L’essentiel du capital-investissement                                       18

L’essentiel du capital-innovation                                           19

Aides et subventions : les connaître et les optimiser                       20

Financement de l’innovation                                                  21

Les points clés pour conduire une levée de fonds                            22

Internationalisation de vos participations : comment créer de la valeur     23

Fusions-acquisitions : les clés de la réussite                              24

Fiducie et financement d’acquisition                                        25

Opérations de capital-transmission/LBO : fondamentaux26

Opérations de capital-transmission/LBO : perfectionnement27

Titrisation et LBO                                                          28

L’accompagnement opérationnel des participations                            29

Fonds de capital-investissement FCPR/ FCPI/FIP/Professionnel/
Spécialisé : fondamentaux30

Fonds de capital-investissement FCPR/ FCPI/FIP/Professionnel/
Spécialisé : perfectionnement31
Management Package                                                          32

L’ESG : comment en faire un facteur de performance                          33

Suivi des participations : contrôle des situations de sous-performance      34

Participations sous-performantes : mécanismes de cession sécurisée          35

Véhicules étrangers de capital-investissement                               36

Optimiser le reporting et la présentation de la performance des fonds       37

Protéger sa réputation contre les risques de blanchiment
et corruption                                                               38

Anticiper et gérer les contrôles de l’AMF                                   39

   INCONTOURNABLE     NEW
B LE
                                                    NA
                                           NTOUR

                                                                CAPITAL-INVESTISSEMENT
                                                    O

                                                                FONDAMENTAUX, TECHNIQUES
                                                    INC

                                                                ET PRATIQUES
14
                                                                Chargés d’affaires, analystes... depuis 1998, près de 600 nouveaux professionnels
                                                                du capital-investissement ont été formés par ce programme.
M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T

                                                                Basés sur des exposés concrets, les apprentissages touchent aussi bien les techniques
                                                                financières que juridiques avec un seul objectif : offrir une vision complète et approfondie
                                                                de nos différents métiers et pratiques.
                                                                Dispensée en deux fois deux jours, en résidentiel, à une heure de Paris, cette formation est aussi
                                                                l’occasion pour les participants d’échanger lors des déjeuners, dîners et soirées, avec leurs pairs.
                                                                Le programme intègre toutes les phases d‘une opération de capital-investissement et s’enrichit
                                                                de nouveaux cas pratiques.

                                                                PROGRAMME
                                                                 JOURNÉE 1                                          JOURNÉE 2                                    DUE-DILIGENCES
                                                                                                                                                                 OPÉRATIONNELLES ET
                                                                                                                                                                 COMMERCIALES
                                                                INTRODUCTION :                                     TECHNIQUES JURIDIQUES
                                                                LES FONDAMENTAUX DU                                APPLIQUÉES AU CAPITAL-                        ••Analyse Marché – Produits :
                                                                CAPITAL-INVESTISSEMENT                             INVESTISSEMENT                                  ––Le Marché auquel l’entreprise
                                                                ET DE L’ENTREPRENEURIAT                            ••Proposition d’investissement                    s’adresse
                                                                REVISITÉS                                            (Term Sheet)                                  ––Les produits qu’offre
                                                                ••Le regard de l’investisseur : le                 ••Cadre juridique de la                           l’entreprise
                                                                  marché, l’équipe et le business                    négociation                                   ––Les ventes – Le marketing
                                                                  model                                                                                          ••Analyse du management –
                                                                                                                   ••Éléments de la proposition
                                                                ••Le regard de l’entrepreneur : la                   d’investissement                              Comprendre les mécanismes
                                                                  stratégie, la création de valeur,                                                                du management d’une
                                                                  le financement                                   ••Audit juridique et garantie de
                                                                                                                                                                   moyenne entreprise :
                                                                                                                     passif
                                                                ••L’alignement d’intérêt :                                                                         ––Essai de compréhension de
                                                                  comment ?                                        ••Choix de la forme : SA ou SAS
                                                                                                                                                                     la complexité humaine
                                                                ••Comparatif France/USA                            ••Choix des valeurs mobilières                  ––Application de cette
                                                                                                                   ••Les actions de préférence                       compréhension à l’activité
                                                                       INTERVENANT                                   (Preferred Shares) : droits                   ––Dominances de groupe
                                                                       Olivier YOUNÈS,
                                                                                                                     financiers, droits politiques,
                                                                                                                     droits au sein d’un groupe,                   ––Le cas particulier de la
                                                                       Président-Fondateur, EXPEN                                                                    moyenne entreprise
                                                                       Professeur affilié, HEC Paris                 aménagement du droit de
                                                                                                                     vote, droits spécifiques en cas               ––Le profil du PDG
                                                                TECHNIQUES FINANCIÈRES                               de fusion                                     ––Planning stratégique et
                                                                APPLIQUÉES AU CAPITAL-                             ••Pacte ou convention                             planning opérationnel
                                                                INVESTISSEMENT                                       d’actionnaires : principes et                 ––Les structures et méthodes
                                                                ••Valorisation des entreprises :                     modalités                                       de management
                                                                  définitions & fonctions                          ••Intéressement des dirigeants                ••Analyse de l’outil de
                                                                ••La base théorique : le DCF                       ••Les investisseurs partenaires                 production :
                                                                ••Les sociétés matures : la                          du management                                 ––Les moyens techniques
                                                                  méthode des multiples                            ••Réalisation de l’investissement               ––L’état d’esprit et le coût
                                                                                                                     (Closing)                                       des personnels
                                                                ••Les start-up : y-a-t-il une
                                                                  méthode ?                                        ••Exemples de jurisprudence                     ––Le niveau de qualité et
                                                                                                                                                                     de service
                                                                ••Comment modifier une
                                                                  valorisation dans le temps ?                            INTERVENANT                              ––Les moyens de gestion et
                                                                                                                          Roy ARAKELIAN                              de mesure
                                                                       INTERVENANTE                                       Avocat Associé, PDGB                     ––L’analyse de la valeur
                                                                       Pauline ROUX                                                                              ••Analyse des systèmes et outils
                                                                       Partner, Elaia Partners                                                                     de gestion
                                                                                                                                                                 ••Analyse du business plan

                                                                                                                                                                      INTERVENANT
                                                                                                                                                                      Michel MAIRE
                                                                                                                                                                      Associé, Dirigeants &
                                                                                                                                                                      Investisseurs

                                                                C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
DURÉE
                                                                                                                                       4 JOURS
                                                                                                                                     28 HEURES

                                                                                                                                                       15
 JOURNÉE 3                                        CAS PRATIQUE CAPITAL-
                                                  INNOVATION                                                 PUBLICS VISÉS

                                                                                                                                                       M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T
                                                  Une demi-journée est                               Chargés d’affaires,
DÉTECTION DE LA SOUS-
                                                  consacrée à une mise en                            analystes financiers,
PERFORMANCE DES
                                                  situation réelle autour de                         directeurs de participations...
SOCIÉTÉS EN PORTEFEUILLE
ET GESTION DE LA CRISE                            la résolution d’un business
                                                  case en sous-groupe avec                                   PRÉREQUIS
••Définition et contexte :                        restitution.
  ––Définition de la sous-                                                                           Justifier de 6 mois à 2 ans
     performance et bref rappel                           INTERVENANT                                d’expérience en capital-
     historique                                                                                      investissement ou de 3 ans
                                                          Pierre CORDELLE
                                                                                                     minimum dans le domaine de
  ––Contexte général associé                              Senior Associate,
                                                                                                     la finance.
     à une situation de sous-                             Aster
     performance
••Indicateurs & détection de la                                                                              LES + PÉDAGOGIQUES
  sous-performance :                                                                                 Les exposés des intervenants
                                                   JOURNÉE 4
  ––Indicateurs généraux                                                                             seront complétés de cas pratiques
                                                                                                     de synthèse représentatifs du
  ––Indicateurs sectoriels                        CAS PRATIQUE CAPITAL-                              capital-investissement.
  ––Indicateurs d’activité                        TRANSMISSION
  ––Indicateurs financiers                        Une demi-journée est                                       INFORMATIONS
  ––Indicateurs juridiques et                     consacrée à une mise en                                    PRATIQUES
     fiscaux                                      situation réelle autour de                         • Participants : 20 maximum
                                                  la résolution d’un business                        • Lieu et horaires :
  ––Indicateurs opérationnels
                                                  case en sous-groupe avec                             région parisienne
  ––Indicateurs sociaux                           restitution.                                         Formation résidentielle
••Traitement des difficultés :                                                                         (hébergement + repas) –
  ––Présentation du cadre                                 INTERVENANT                                  9h00/17h30
                                                          Hugues DE GASTINES                         • Matériel nécessaire :
  ––Leviers disponibles
                                                          Directeur de participations,                 calculatrice financière
  ––Techniques de                                         MBO Partenaires                            • Bulletin d’inscription p. 88
     restructuration
                                                                                                       ou sur www.franceinvest.eu
  ––Rôle du conseil financier                     CONCLUSION : QUIZ /
     indépendant dans ce                          CHALLENGES EN SOUS-                                 TARIFS (Hébergement & déjeuner inclus)
     contexte juridique                           GROUPES / QUESTIONS-
  ––Principaux acteurs de la                      RÉPONSES                                             3 904 € HT* / 3 318 € HT**
     prévention et définitions                    L’objectif de cette demi-                            (*) Tarifs pour les non membres France Invest
                                                  journée est de valider les                           (**) -15 % pour les membres France Invest
  ––Les fondamentaux juridiques
     liés au droit des sociétés en                connaissances acquises
     difficulté                                   au long de la formation et
                                                  de répondre aux dernières                                  DATES
••Procédures à disposition des                    interrogations des participants.
  entreprises en difficultés                                                                         • 24, 25 mai et 21, 22 juin 2018
••Procédures amiables : mandat                            INTERVENANT                                • 18, 19 octobre et 22, 23 novembre
  ad hoc et conciliation                                  Olivier YOUNÈS
                                                                                                       2018
••Procédures collectives :                                Président-Fondateur, EXPEN
  sauvegarde, redressement et                             Professeur affilié, HEC Paris                      RENSEIGNEMENTS
  liquidation judiciaires
                                                                                                     • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                                                                     • Mail : formation@franceinvest.eu
       INTERVENANTS
       Xavier BAILLY
       Associé, Eight Advisory
       Sari MAALOUF
       Associé, Eight Advisory

Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                   C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
B LE
                                                    NA
                                           NTOUR

                                                                CAPITAL-INVESTISSEMENT
                                                    O

                                                    INC

                                                                POUR MIDDLE ET BACK OFFICE :                                                                                                             DURÉE
                                                                                                                                                                                                        1 JOUR
                                                                FONDAMENTAUX                                                                                                                          7 HEURES

16
                                                                OBJECTIFS                                                                                                    PUBLICS VISÉS
M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T

                                                                ••Connaître les spécificités des différents métiers du capital-                                      Assistant(e)s et administratifs
                                                                  investissement.                                                                                    front et back-office des sociétés /
                                                                ••Maîtriser le vocabulaire technique de la profession.                                               fonds de capital-investissement
                                                                                                                                                                     et de leurs conseils (cabinets
                                                                ••Comprendre le fonctionnement d’un fonds, le rôle du gérant et
                                                                                                                                                                     d’avocats, sociétés d’expertise
                                                                  son environnement.
                                                                                                                                                                     comptable...).

                                                                PROGRAMME                                                                                                    PRÉREQUIS
                                                                                                                                                                     Aucun prérequis n’est nécessaire.
                                                                LE RÔLE DU CAPITAL-INVESTISSEMENT DANS L’ÉCONOMIE
                                                                ••Comment définir le capital-investissement :
                                                                                                                                                                             LES + PÉDAGOGIQUES
                                                                  –– Le capital-amorçage
                                                                                                                                                                     Les exposés de l’intervenant seront
                                                                  –– Le capital-innovation/risque
                                                                                                                                                                     complétés par des exercices de
                                                                  –– Le capital-développement                                                                        validation des acquis.
                                                                  –– Le capital-transmission/LBO
                                                                                                                                                                             INFORMATIONS
                                                                  –– Le capital-retournement
                                                                                                                                                                             PRATIQUES
                                                                ••Les investisseurs en capital et leurs conseils                                                     • Participants : 15 maximum
                                                                ••En quoi se démarquent-ils des autres acteurs du financement                                        • Lieu et horaires :
                                                                  d’entreprise ?                                                                                       Paris – 9h00/17h30
                                                                ••Le rôle des investisseurs institutionnels                                                          • Bulletin d’inscription p. 88
                                                                ••Les chiffres clés : activité, performance, poids économique et social                                ou sur www.franceinvest.eu
                                                                ••Les référentiels métiers : IPEV, Reporting Guidelines, Déontologie,
                                                                  Charte des Investisseurs pour la Croissance                                                                MODULE EXPERTISE
                                                                                                                                                                     Module Expertise Middle et Back
                                                                LES MODES D’INTERVENTION ET LES ENTREPRISES CIBLES                                                   Office du capital-investissement
                                                                ••Les différents véhicules d’investissement français et étrangers :                                  Consultez les pages 74 et 75
                                                                  FCPR/FCPI/FIP/FPCR/SLP, SCR, SICAR, Limited Partnership...
                                                                ••Les caractéristiques des entreprises cibles : les critères juridiques,                              TARIFS (Déjeuner inclus)
                                                                  financiers, humains                                                                                  Fondamentaux
                                                                ••La performance recherchée : TRI, multiple et PME                                                     1 079 € HT* / 917 € HT**
                                                                ••La relation investisseur en capital/entrepreneur
                                                                                                                                                                       Module Expertise
                                                                                                                                                                       2 434 € HT* / 2 069 € HT**
                                                                MISE EN PLACE ET SORTIE D’UN INVESTISSEMENT
                                                                                                                                                                       (*) Tarifs pour les non membres France Invest
                                                                ••Les étapes d’un investissement et les différents acteurs associés                                    (**) -15 % pour les membres France Invest

                                                                ••Les due-diligences comptables, juridiques, stratégiques, de marché,
                                                                  sociales...
                                                                ••Les principaux documents contractuels : lettre d’intention, pacte                                          DATES
                                                                  d’actionnaires, garantie de passif, les covenants bancaires...                                     • 16 mars 2018
                                                                ••Le suivi d’un investissement : la gouvernance d’entreprise, le reporting                           • 21 septembre 2018
                                                                  et les outils logiciels associés
                                                                ••La sortie d’un investissement : quand ? Quels modes de sortie ?
                                                                                                                                                                             RENSEIGNEMENTS
                                                                                                                                                                     • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                                       INTERVENANT                                                                                   • Mail : formation@franceinvest.eu
                                                                       Cyril DEMARIA
                                                                       Responsable des marchés privés,
                                                                       Wellershoff & Partners Ltd.

                                                                Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                                C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
CAPITAL-INVESTISSEMENT
POUR MIDDLE ET BACK OFFICE :                                                                                                             DURÉE
                                                                                                                                       2 JOURS
PERFECTIONNEMENT                                                                                                                     14 HEURES

                                                                                                                                                       17
OBJECTIFS                                                                                                    PUBLICS VISÉS

                                                                                                                                                       M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T
••Maîtriser les aspects juridiques et financiers d’une opération de                                  Assistant(e)s et administratifs
  capital-investissement.                                                                            front et back-office des sociétés /
••Analyser les étapes de financement d’une opération de capital-                                     fonds de capital-investissement
  investissement et maîtriser les processus et mise en œuvre des                                     et de leurs conseils (cabinet
  décisions d’investissement.                                                                        d’avocats, sociétés d’expertise
                                                                                                     comptable...).

PROGRAMME                                                                                                    PRÉREQUIS

ASPECTS JURIDIQUES : LES ÉTAPES D’UNE OPÉRATION                                                      Pour suivre efficacement ce stage,
D’INVESTISSEMENT                                                                                     les participants devront avoir suivi
                                                                                                     le stage « Capital-investissement
••Contexte réglementaire                                                                             pour Middle et Back Office :
••Les différentes étapes du montage                                                                  fondamentaux » ou avoir des
                                                                                                     connaissances équivalentes.
••La documentation : business plan, accord de confidentialité, LOI,
  protocole, pacte d’actionnaires, GAP
••Le closing : l’AGE, les signatures, le versement des fonds                                                 LES + PÉDAGOGIQUES
                                                                                                     Les exposés des intervenants
ASPECTS JURIDIQUES : LE SUIVI ET LA SORTIE DE                                                        seront ponctués d’exemples et cas
L’INVESTISSEMENT                                                                                     pratiques issus de leur pratique
                                                                                                     professionnelle.
••La gouvernance : les différentes formes de sociétés, répartition
  des pouvoirs, suivi juridique                                                                              INFORMATIONS
••La sortie : les différents types de sortie, les documents, les formalités                                  PRATIQUES
  et publicités, les garanties                                                                       • Participants : 15 maximum
••Les participations en difficulté : mandat ad hoc, conciliation,                                    • Lieu et horaires :
  procédures collectives (sauvegarde, redressement judiciaire,                                         Paris – 9h00/17h30
  liquidation judiciaire)                                                                            • Bulletin d’inscription p. 88
                                                                                                       ou sur www.franceinvest.eu
ASPECTS FINANCIERS : LA RÉALISATION DE L’INVESTISSEMENT
••Notions clés financières : comptes sociaux, ratios financiers, fair value                                  MODULE EXPERTISE
••Comités d’investissement et modalités de prise de décision                                         Module Expertise Middle et Back
••Souscription, mise en œuvre, suivi, débouclage                                                     Office du capital-investissement
••Comment valorise-t-on une société ?                                                                Consultez les pages 74 et 75

••Focus : analyse d’un business plan type
                                                                                                      TARIFS (Déjeuner inclus)
ASPECTS FINANCIERS : LA COMMUNICATION ET                                                               Perfectionnement
LE REPORTING                                                                                           1 629 € HT* / 1 385 € HT**
••Les référentiels métiers : IPEV, Reporting guidelines InvestEurope                                   Module Expertise
••Les documents : tableaux de performance, documents comptables...                                     2 434 € HT* / 2 069 € HT**
••Les limites de la communication                                                                      (*) Tarifs pour les non membres France Invest
                                                                                                       (**) -15 % pour les membres France Invest

       INTERVENANTS
       Véronique DE HEMMER GUDME                                                                             DATES
       Directrice des affaires réglementaires,                                                       • 24 et 25 mai 2018
       Clifford Chance
                                                                                                     • 22 et 23 novembre 2018
       Cyril DEMARIA
       Responsable des marchés privés,
       Wellershoff & Partners Ltd.                                                                           RENSEIGNEMENTS
                                                                                                     • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                                                                     • Mail : formation@franceinvest.eu

Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                   C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
L’ESSENTIEL
                                                    DU CAPITAL-INVESTISSEMENT                                                                                                                DURÉE
                                                                                                                                                                                            1 JOUR
                                                                                                                                                                                          7 HEURES

18
                                                    OBJECTIFS                                                                                                    PUBLICS VISÉS
M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T

                                                    ••Découvrir le capital-investissement comme classe d’actif.                                          Toute personne désirant avoir
                                                    ••Maîtriser les notions clés et référentiels du capital-investissement.                              une vue synthétique des métiers,
                                                                                                                                                         des acteurs et des méthodes
                                                                                                                                                         du capital-investissement.
                                                    PROGRAMME
                                                                                                                                                                 PRÉREQUIS
                                                    LES POINTS CLÉS D’UNE OPÉRATION D’INVESTISSEMENT
                                                    EN CAPITAL                                                                                           Aucun prérequis n’est nécessaire.
                                                    ••Le processus type d’un investissement en capital
                                                    ••Les techniques de valorisation des sociétés cibles                                                         LES + PÉDAGOGIQUES
                                                    ••Les mécanismes d’ajustement de prix et les management package                                      L’intervenant complétera
                                                                                                                                                         ses exposés d’exemples
                                                    ••Les règles de gouvernance et le suivi de la participation
                                                                                                                                                         d’investissement en capital.
                                                    ••La préparation de la sortie
                                                                                                                                                                 INFORMATIONS
                                                    STRUCTURATION ET PERFORMANCE DES FONDS                                                                       PRATIQUES
                                                    DE CAPITAL-INVESTISSEMENT                                                                            • Participants : 15 maximum
                                                    ••La structure duale SGP/véhicule d’investissement, structure unique,                                • Lieu et horaires :
                                                      fonds de fonds...                                                                                    Paris – 9h00/17h30
                                                    ••Les principes juridiques et fiscaux des différents véhicules                                       • Bulletin d’inscription p. 88
                                                      d’investissement français et étrangers : FCPR/FCPI/FIP, SCR, Limited                                 ou sur www.franceinvest.eu
                                                      Partnership, SICAR luxembourgeoise
                                                                                                                                                          TARIFS (Déjeuner inclus)
                                                    ••Le calcul de la performance TRI brut/net, multiples de sortie
                                                    ••La courbe en « J »                                                                                   1 079 € HT* / 917 € HT**
                                                    ••La relation avec les investisseurs institutionnels : les levées de fonds,                            (*) Tarifs pour les non membres France Invest
                                                                                                                                                           (**) -15 % pour les membres France Invest
                                                      le traitement des commissions/fees, règles de gouvernance et
                                                      reporting...

                                                                                                                                                                 DATES
                                                    L’ENVIRONNEMENT DU CAPITAL-INVESTISSEMENT
                                                    ••Les statistiques sur l’activité, la performance et le poids économique                             • 21 juin 2018
                                                      et social du capital-investissement :
                                                      –– Capital-innovation/risque                                                                               RENSEIGNEMENTS
                                                      –– Capital-développement                                                                           • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                      –– Capital-transmission/LBO                                                                        • Mail : formation@franceinvest.eu
                                                      –– Capital-retournement
                                                    ••Le rôle des associations professionnelles (France Invest, EVCA) et de
                                                      l’AMF
                                                    ••Les normes professionnelles et leurs principes : code de déontologie,
                                                      International capital-investissement and Venture Capital Guidelines,
                                                      Reporting Guidelines, Règlement Général de l’AMF, Charte des
                                                      Investisseurs pour la Croissance
                                                    ••Les perspectives du capital-investissement après la crise : scénarios
                                                      de sortie de crise

                                                           INTERVENANT
                                                           Pierre BATTINI
                                                           Ancien Président de France Invest

                                                    Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
L’ESSENTIEL
DU CAPITAL-INNOVATION                                                                                                                    DURÉE
                                                                                                                                        1 JOUR
                                                                                                                                      7 HEURES

                                                                                                                                                       19
OBJECTIF                                                                                                     PUBLICS VISÉS

                                                                                                                                                       M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T
Maîtriser les notions clés et les référentiels du capital-innovation.                                Toute personne désirant avoir
                                                                                                     une vue synthétique des métiers,
                                                                                                     des acteurs et des méthodes
PROGRAMME                                                                                            du capital-innovation.

PANORAMA DU CAPITAL-INNOVATION                                                                               PRÉREQUIS
••Introduction : le capital-innovation au sein des métiers du capital-
  investissement. Spécificités du métier, rôle dans l’économie...                                    Aucun prérequis n’est nécessaire.
••Définition du capital-innovation
••Écosystème et acteurs                                                                                      LES + PÉDAGOGIQUES
••Cibles idéales et business model                                                                   Les exposés de l’intervenant seront
                                                                                                     complétés de cas pratiques.
LE CYCLE DU CAPITAL-INNOVATION                                                                               INFORMATIONS
••Étape 1 – La levée de fonds : stratégie d’investissement et recherche                                      PRATIQUES
  de souscripteurs                                                                                   • Participants : 15 maximum
••Étape 2 – L’investissement : sourcing, go/no go d’investissement,                                  • Lieu et horaires :
  termes et conditions                                                                                 Paris – 9h00/17h30
••Étape 3 – Le suivi : monitoring, création de valeur, gestion de crise                              • Matériel nécessaire :
••Étape 4 – La sortie : sortie industrielle versus introduction en Bourse                              calculatrice financière
                                                                                                     • Bulletin d’inscription p. 88
                                                                                                       ou sur www.franceinvest.eu
ANALYSE FINANCIÈRE APPLIQUÉE AU CAPITAL-INNOVATION
••Spécificités des cibles d’investissement : sociétés innovantes,
  en pertes, à croissance rapide                                                                             CYCLE
••Zones de risques et enjeux : absence d’historique comptable, business                              Cycle Chargé d’affaires
  model non stabilisé                                                                                capital-innovation/risque
••Création de valeur par les fondamentaux et le goodwill                                             Consultez les pages 76 à 80

                                                                                                      TARIFS (Déjeuner inclus)
       INTERVENANT                                                                                     1 079 € HT* / 917 € HT**
       Olivier YOUNÈS                                                                                  (*) Tarifs pour les non membres France Invest
       Président-Fondateur EXPEN                                                                       (**) -15 % pour les membres France Invest
       Professeur Affilié, HEC Paris

                                                                                                             DATES
                                                                                                     • 30 janvier 2018
                                                                                                     • 6 juillet 2018

                                                                                                             RENSEIGNEMENTS
                                                                                                     • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                                                                     • Mail : formation@franceinvest.eu

Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                   C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
AIDES ET SUBVENTIONS :
                                                    LES CONNAÎTRE ET LES OPTIMISER                                                                                                           DURÉE
                                                                                                                                                                                            1 JOUR
                                                                                                                                                                                          7 HEURES

20
                                                    OBJECTIFS                                                                                                    PUBLICS VISÉS
M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T

                                                    ••Identifier rapidement les aides et subventions éligibles en fonction                               • Chargés d’affaires, analystes
                                                      des projets de l’entreprise accompagnée.                                                             financiers, directeurs de
                                                    ••Construire un « parcours » cohérent d’obtention des aides publiques                                  participations...
                                                      en fonction de l’évolution de l’entreprise.                                                        • Dirigeants et DAF d’entreprise.

                                                    PROGRAMME                                                                                                    PRÉREQUIS
                                                                                                                                                         Justifier de 1 à 2 ans minimum
                                                    APPRÉHENDER GLOBALEMENT LES DISPOSITIFS D’AIDES                                                      de pratique en fonds
                                                    PUBLIQUES ET LEURS ÉVOLUTIONS                                                                        d’investissement, cabinet de
                                                    ••Subvention                                    • Prêts aidés                                        conseil financier, banque d’affaires
                                                                                                                                                         ou en tant que dirigeant ou DAF
                                                    ••Avance remboursable                           • Apport en fonds propres                            d’entreprise.
                                                    ••Exonération fiscale                           • Garantie
                                                    ••Exonération sociale                                                                                        LES + PÉDAGOGIQUES
                                                                                                                                                         Nombreux cas concrets de
                                                    CRITÈRES D’ÉLIGIBILITÉ AUX AIDES ET SUBVENTIONS                                                      projets financés par des aides et
                                                    ••La définition de la PME européenne                                                                 subventions tirés de l’expérience du
                                                                                                                                                         formateur.
                                                    ••La définition de la R&D
                                                    ••La règle des minimis                                                                                       INFORMATIONS
                                                    ••Critères financiers, géographiques                                                                         PRATIQUES
                                                                                                                                                         • Participants : 15 maximum
                                                    AIDES À SÉLECTIONNER EN FONCTION DES PROJETS                                                         • Lieu et horaires :
                                                    DE L’ENTREPRISE                                                                                        Paris – 9h00/17h30
                                                    ••Innover                                                                                            • Bulletin d’inscription p. 88
                                                                                                                                                           ou sur www.franceinvest.eu
                                                    ••Se développer à l’international
                                                    ••Investir dans le développement durable
                                                                                                                                                                 CYCLE
                                                    ••Financer un projet de reprise d’entreprise
                                                                                                                                                         Cycle Chargé d’affaires
                                                    ••Se développer à l’intérieur de sa filière
                                                                                                                                                         capital-innovation/risque
                                                    ••Investir en région                                                                                 Consultez les pages 76 à 80
                                                    ••Recruter et former son personnel
                                                                                                                                                          TARIFS (Déjeuner inclus)
                                                    ÉLÉMENTS CLÉS POUR RÉUSSIR SES DEMANDES D’AIDES
                                                    PUBLIQUES                                                                                              1 079 € HT* / 917 € HT**
                                                                                                                                                           (*) Tarifs pour les non membres France Invest
                                                    ••Monter le dossier selon les attentes du financeur                                                    (**) -15 % pour les membres France Invest
                                                    ••Gérer ses partenaires dans le cadre d’un projet collaboratif
                                                    ••Contrôler le risque fiscal associé aux aides indirectes (CIR, JEI)
                                                    ••Savoir négocier et relancer le financeur                                                                   DATES
                                                    ••Jouer sur la synergie entre les aides                                                              • 15 mars 2018
                                                    ••Organiser la veille sur les dispositifs                                                            • 25 septembre 2018

                                                    PRINCIPALES SOURCES D’INFORMATIONS                                                                           RENSEIGNEMENTS
                                                    ••Les organismes                                                                                     • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                    ••Internet                                                                                           • Mail : formation@franceinvest.eu

                                                           INTERVENANT
                                                           Jean-Yves PELICIER
                                                           Dirigeant, Cabinet Inovafi

                                                    Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
FINANCEMENT DE L’INNOVATION
                                                                                                                                         DURÉE
                                                                                                                                        1 JOUR
                                                                                                                                      7 HEURES

                                                                                                                                                       21
OBJECTIF                                                                                                     PUBLICS VISÉS

                                                                                                                                                       M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T
Maîtriser les process et outils de financement de l’innovation.                                      Chargés d’affaires, analystes
                                                                                                     financiers, directeurs
                                                                                                     d’investissements...
PROGRAMME
FACTEURS CLÉS DE SUCCÈS ET DE RISQUE                                                                         PRÉREQUIS
••Time to market                                                                                     Justifier de 1 à 2 ans minimum de
••L’incidence de l’innovation sur le fonctionnement de l’entreprise                                  pratique d’expérience en capital-
••Le financement                                                                                     investissement et notamment en
                                                                                                     capital-innovation/risque.
RÔLE DE L’INNOVATION DANS LE DÉVELOPPEMENT
DE L’ENTREPRISE                                                                                              LES + PÉDAGOGIQUES
••Synthèse des principales études sur les facteurs clés d’une opération                              L’intervention sera ponctuée de
  de capital-innovation/risque                                                                       questions/réponses, d’échanges
••Aspects marketing                                                                                  d’expériences et d’illustrations
••Aspects financiers                                                                                 opérationnelles.

INSTRUMENTS FINANCIERS DU FINANCEMENT EN CAPITAL :                                                           INFORMATIONS
MONTAGES LES PLUS PRATIQUES EN CAPITAL-INNOVATION/                                                           PRATIQUES
RISQUE                                                                                               • Participants : 15 maximum
••ABSA, OCABSA, ORA et ORABSA                                                                        • Lieu et horaires :
                                                                                                       Paris – 9h00/17h30
••Les ratchets et les clauses préférentielles
                                                                                                     • Bulletin d’inscription p. 88
••Le partage de la valeur créée : BSPCE, BSA, stock-options et                                         ou sur www.franceinvest.eu
  attributions gratuites d’actions

INTERVENTIONS D’OSEO DANS LE DOMAINE DE L’INNOVATION :                                                       CYCLE
CARACTÉRISTIQUES, CONDITIONS D’OBTENTION ET MODALITÉS                                                Cycle Chargé d’affaires
••Les aides à l’innovation : avances remboursables et subventions                                    capital-innovation/risque
••Les garanties                                                                                      Consultez les pages 76 à 80

CIR ET STATUT JEI                                                                                     TARIFS (Déjeuner inclus)
••Les caractéristiques des deux régimes : les incidences des lois
  de finances 2011 et 2013                                                                             1 079 € HT* / 917 € HT**
                                                                                                       (*) Tarifs pour les non membres France Invest
••Comment assurer la sécurité juridique dans la gestion du CIR                                         (**) -15 % pour les membres France Invest

LABEL FCPI
••Les conditions d’obtention de la qualification « entreprises                                               DATES
  innovantes » pour les FCPI
                                                                                                     • 15 février 2018
BUSINESS ANGELS ET BAILLEURS DE FONDS                                                                • 6 septembre 2018
••Les déductions pour investissement dans les PME et entreprises
  innovantes
                                                                                                             RENSEIGNEMENTS
••La Loi TEPA
                                                                                                     • Tél. : 01 47 20 62 67
••L’actionnariat salarié
                                                                                                     • Mail : formation@franceinvest.eu

       INTERVENANTS
       Gilles COPIN
       EM Lyon
       Sylvain QUAGLIAROLI
       Associé, Grant Thornton
       Sophie DERVAIN
       Senior Manager, Grant Thornton

Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                   C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
LES POINTS CLÉS POUR CONDUIRE
                                                    UNE LEVÉE DE FONDS                                                                                                                       DURÉE
                                                                                                                                                                                            1 JOUR
                                                                                                                                                                                          7 HEURES

22
                                                    OBJECTIFS                                                                                                    PUBLICS VISÉS
M & A E T C A P I TA L- I N V E ST I SS E M E N T

                                                    ••Savoir structurer et négocier la réalisation d’une levée de fonds dans                             Chargés d’investissement,
                                                      une société cible.                                                                                 directeurs d’investissement, juristes
                                                    ••Gérer et anticiper les relations avec ses co-investisseurs.                                        ou secrétaires généraux de sociétés
                                                                                                                                                         de gestion, juristes d’entreprises,
                                                    ••Connaître les bonnes pratiques du métier.
                                                                                                                                                         directeurs d’investissement au sein
                                                                                                                                                         de fonds corporate ou de holdings
                                                    PROGRAMME                                                                                            industriels.

                                                    INTRODUCTION                                                                                                 PRÉREQUIS
                                                    ••Définition et présentation du contexte d’une opération de capital-                                 Avoir conduit ou suivi – ou être
                                                      investissement                                                                                     amené à conduire ou suivre –
                                                    ••Le rappel des fondamentaux                                                                         une opération de capital-
                                                                                                                                                         investissement.
                                                    ••La place du métier de capital-risque dans la classe d’actifs que
                                                      constitue le capital-investissement, et les conséquences qui en
                                                      découlent en termes de structuration des opérations                                                        LES + PÉDAGOGIQUES
                                                    ••Process à mettre en place : les pourparlers, le term sheet et la mise                              Formation intégrant les spécificités
                                                      en œuvre de l’opération d’investissement                                                           propres aux opérations menées par
                                                                                                                                                         des fonds corporate.
                                                    LES PRINCIPES FONDAMENTAUX
                                                                                                                                                                 INFORMATIONS
                                                    ••Comprendre le but du term sheet : un document incontournable                                               PRATIQUES
                                                      dans le processus de levée de fonds                                                                • Participants : 15 maximum
                                                    ••Les spécificités d’une opération de capital-innovation/risque pour un                              • Lieu et horaires :
                                                      véhicule d’investissement filiale d’un groupe industriel                                             Paris – 9h00/17h30
                                                                                                                                                         • Bulletin d’inscription p. 88
                                                    LES POINTS CLÉS D’UNE OPÉRATION DE LEVÉE DE FONDS                                                      ou sur www.franceinvest.eu
                                                    RÉUSSIE
                                                    ••Focus sur la valorisation et l’existence de mécanismes de protection                                TARIFS (Déjeuner inclus)
                                                      de la valeur
                                                                                                                                                           1 079 € HT* / 917 € HT**
                                                    ••Outils juridiques de versement des fonds investis                                                    (*) Tarifs pour les non membres France Invest
                                                    ••Outils de confirmation des audits : les déclarations simples ou                                      (**) -15 % pour les membres France Invest
                                                      la garantie d’actif et de passif
                                                    ••Dispositifs liés à l’investissement susceptibles d’impacter la
                                                      détention des titres des fondateurs et dirigeants : les clauses de                                         DATES
                                                      départ des dirigeants dites de « good/bad leaver », les mécanismes
                                                                                                                                                         • 29 juin 2018
                                                      d’intéressement (BSPCE, actions gratuites), la garantie d’actif et
                                                      de passif et les clauses de liquidité                                                              • 14 décembre 2018
                                                    ••Autres : la gouvernance, le calendrier de réalisation, l’exclusivité,
                                                      la prise en charge des frais...                                                                            RENSEIGNEMENTS
                                                                                                                                                         • Tél. : 01 47 20 62 67
                                                                                                                                                         • Mail : formation@franceinvest.eu
                                                           INTERVENANTS
                                                           Philippe BEAUREGARD
                                                           Avocat Associé, Brunswick
                                                           Tessa PARODI DE SCHONEN
                                                           Avocat of Counsel, Brunswick

                                                    Cette formation fera l’objet d’une attestation de fin de formation. Une validation des acquis vous sera également proposée.

                                                    C ATA L O G U E D E S F O R M AT I O N S D E L’A C A D É M I E F R A N C E I N V E S T 2 0 1 8
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